Comptes Rendus
no. 5-6
Statistics/Mathematical Economics
A new nonlinear formulation for GARCH models
[Une nouvelle formulation non linéaire pour des modèles GARCH]

Présenté par : the Editorial Board

Sebastian Ossandón1 ; Natalia Bahamonde2
1 Instituto de Matemáticas, Pontificia Universidad Católica de Valparaíso, Casilla 4059, Valparaíso, Chile
2 Instituto de Estadística, Pontificia Universidad Católica de Valparaíso, Casilla 4059, Valparaíso, Chile
Comptes Rendus. Mathématique, Volume 351 (2013) no. 5-6, pp. 235-239.

Dans cette note, on déduit une nouvelle représentation mathématique, basée sur une formulation espace–état en temps discret non linéaire, pour caractériser le modèle GARCH. Lʼobjectif poursuivi dans ce travail est dʼutiliser les modèles présentés ici afin de développer des techniques dʼestimation qui soient aussi valables dans des situations où des données sont manquantes.

In this note we deduce a new mathematical representation, based on a discrete-time nonlinear state–space formulation, to characterize Generalized AutoRegresive Conditional Heteroskedasticity (GARCH) models. The purpose pursued by this article is to use the models presented herein to develop estimation techniques which are also valid in the situation when observations are missing.

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DOI : 10.1016/j.crma.2013.02.014
Sebastian Ossandón 1 ; Natalia Bahamonde 2

1 Instituto de Matemáticas, Pontificia Universidad Católica de Valparaíso, Casilla 4059, Valparaíso, Chile
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Sebastian Ossandón; Natalia Bahamonde. A new nonlinear formulation for GARCH models. Comptes Rendus. Mathématique, Volume 351 (2013) no. 5-6, pp. 235-239. doi : 10.1016/j.crma.2013.02.014. https://comptes-rendus.academie-sciences.fr/mathematique/articles/10.1016/j.crma.2013.02.014/

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